乐居财经讯李莉4月17日，世通发布了对深交所2019年度报告询函的回复通知，内容涉及货币资金、其他应收款、资产运营服务、贷款坏账计提、营业收入等问题。
对于公司的货币资金水平是否与资金需求相匹配，世通回复称，公司期末账面货币资金为25.82亿元，其中募集资金2.53亿元，非全资子公司(不含使用限制资金)资金5.06亿元，2.13亿元用作存款收据质押、担保、诉讼存款等限制资金。扣除上述资金后，公司可使用约16.1亿元。该公司表示，该公司是一家人力资本密集型企业，在未来三个月内，除去刚性支出，剩余资金约为2.26亿元，将用作集团的日常运营和应急支出。
关于关联方是否存在非经营性占用上市公司资金的情况，世通在2019年末列出了关联方应收账款明细，并表示公司严格按照相关管理规定管理和使用货币资金，不存在关联方非经营性占用上市公司资金的情况。
关于其他应收款形成的原因，世通表示，其他应收款中的业务贷款主要有:在项目推广的早期阶段，项目推广使用业务贷款借入短期业务存款；公司公寓管理业务、工商资产运营业务和物业管理服务业务的项目经理通过业务贷款的方式获得固定项目储备资金。
随着代理服务项目推广周期的延长和资产运营项目数量的增加，公司业务贷款余额也相应增加。企业借款人主要是公司业务的项目经理，与上市公司无关联关系。
对于资产运营服务业务收入的逐年快速增长和巨额亏损，世通表示，资产运营服务业务项目主要经历三个阶段，即装修配置阶段、运营攀升阶段和稳定运营阶段。项目运营初期的收入受租赁费率和平均租赁价格的影响，在项目运营进入稳定运营阶段之前将处于亏损状态。同时，资产运营服务业务以集中长期租赁公寓为重点，优化运营期管理公寓结构。新推出的集中式长期租赁公寓仍处于攀升阶段，部分公寓已经退出，导致部分损失。
报告期内，公司资产运营服务业务从攀升阶段逐步进入稳定运营阶段。从亏损绝对值占收入的比例来看，2017年的比例约为88.26%，2018年约为65.94%，2019年约为47.19%。随着公司资产运营规模的扩大、运营效率的提高和收入的增长，亏损程度逐渐缩小。
同时，公司继续扩大轻资产托管项目，2019年资本支出约2.51亿元，同比下降44.35%。世通认为，现阶段资产运营服务业务的亏损是由业务本身的阶段性特征造成的，属于暂时亏损，在公司的控制范围之内。
关于世通金融服务业务的业务模式和收入确认的具体依据和及时性，世通表示，金融业务正在逐步调整和定位为金融服务提供商，使整个房地产服务产业链及其生态系统得以实现。另一方面，收入确认的依据和时间:对于正常贷款，利息和费用收入应按合同约定的实际利率和时间确认；对于逾期贷款，相关收入在实际收到利息和费用时确认。
关于坏账准备的充分性，世通回复，截至2019年12月31日，公司贷款余额为29.36亿元，预计信用损失准备为1.06亿元，约占贷款余额的3.60%。截至2019年底，约有2200笔逾期业务，余额约为4亿元，但年平均回收率达到82%左右，企业贷款预期信贷损失拨备处于合理水平。
对于经营活动产生的净现金流量快速增长的原因，世通表示，主要原因是:报告期内，公司的经营模式和信用政策与上一报告期相比没有变化，报告期内，公司加大了对交易业务的催收力度，年初应收账款和应收票据催收额为4.69亿元；公司2019年贷款发放和回收的净现金流入同比增加2.92亿元。除上述影响外，公司经营活动的现金流量变化与营业收入变化一致。
对于报告期内所购商品和所获服务支付的现金大幅增加的原因，世通表示，公司所购商品和所获服务支付的现金主要是:2019年，装饰商品、装饰材料、装饰设计和装饰工程外包费用支付的现金总额为3.96亿元，同比增长55.97%；2019年，该公司共支付了3900万元的外包人工成本。
现金支付的大幅增长主要是由于装修服务收入同比增长14.55%，今年采购的预付款和前期应付款总额约为1亿元。
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